Le courtier en financement accompagne son client en quatre étapes clés pour obtenir le crédit idéal pour son investissement :

Les SCPI, ou « pierre-papier », s’achètent comptant ou à crédit. Pourtant, certains hésitent à emprunter via un crédit investissement pour investir. Nous vous expliquons les avantages du crédit pour financer des parts de SCPI :

• Le crédit permet de diversifier vos investissements sans mobiliser tout votre capital.
• Vous profitez de l’effet de levier du crédit pour augmenter vos rendements potentiels.
• Vos mensualités peuvent être compensées par les revenus locatifs des SCPI.
• Le crédit vous permet de devenir propriétaire de parts sans débloquer une somme importante immédiatement.
• Investir à crédit peut optimiser votre fiscalité grâce à la déductibilité des intérêts.

Investir dans une SCPI à crédit repose sur le même principe d’acquisition que si vous payez comptant. Cette demande pourra être réalisée directement par un établissement bancaire ou par l’intermédiaire d’un courtier en prêt. De plus, ce dernier ou votre conseiller en gestion de patrimoine sera en mesure de vous accompagner tout au long de votre projet notamment en vous aidant à effectuer la sélection de la ou des SCPI dans lesquelles vous souhaitez investir.

Lorsque vous passez par une banque, il faut savoir que ces dernières peuvent se montrer réticentes à vous octroyer un crédit, ils ne financent presque exclusivement que les SCPI dites maison ce qui signifie qu’elles sont gérées par la banque en question. Les SCPI bancaires ont des rendements moyens inférieurs aux SCPI de sociétés de gestion indépendantes.

Pour l’obtention du crédit, l’établissement bancaire prendra en compte divers éléments tels que :

• Le taux d’endettement,
• La détention ou non de la résidence principale,
• L’apport personnel.

À noter : les établissements bancaires seront davantage réticents à vous accorder un crédit lorsqu’il s’agit d’une SCPI européenne et non une SCPI française. 

Quelle que soit la SCPI, la banque prendra en compte divers éléments pour savoir quel taux appliqué à votre crédit. Parmi eux, nous pouvons retrouver des critères comme :

• le profil de l’investisseur (notamment ses attentes, ses objectifs de performance, son niveau d’aversion au risque ainsi que son horizon de placement …),
• la ou les SCPI choisies,
• l’accord avec la banque,
• la durée du prêt.

Le taux d’emprunt est plus faible lorsqu’il s’agit d’une SCPI maison. Dans le cas d’une SCPI qui n’appartient pas à l’organisme bancaire, le taux de crédit moyen est supérieur. Il peut varier selon la durée du prêt et ses conditions d’attribution, mais restera supérieur à celui appliqué lors de l’acquisition d’un bien immobilier visant à être une résidence principale ou un investissement locatif nu.

Deux types de crédit peuvent être contractés pour réaliser votre investissement en SCPI. Le choix de celui qui sera le plus adapté à votre situation dépendra de plusieurs facteurs tels votre profil investisseur, votre taux d’endettement ainsi que le montant de l’investissement souhaité.

La banque peut vous proposer comme crédit investissement:

• un crédit immobilier amortissable.
• un crédit à la consommation affecté à l’immobilier

Le crédit immobilier amortissable
voir ici

Pour rembourser ce type de crédit, des mensualités sont mises en place. Ces dernières permettent de rembourser une part des intérêts et une partie du capital emprunté. Il s’agit du type de crédit immobilier le plus fréquemment octroyé.

Ce crédit permet ainsi d’investir avec peu ou pas d’apport personnel tout en ayant un faible effort d’épargne. En effet, les revenus locatifs perçus couvrent une partie des mensualités dues.

Le crédit à la consommation
voir ici

Ce type de crédit a le même fonctionnement que le crédit immobilier amortissable, un crédit à la consommation est généralement accordé pour des sommes comprises entre 50 000€ et 300 000 €. Les conditions sont plus souples et le délai de traitement est raccourci.

L’investissement en SCPI à crédit gagne en popularité, car il permet à ceux qui n’ont pas de capital élevé d’investir avec un effort d’épargne limité.

Effet de Levier Financier
Premièrement, l’effet de levier financier est un avantage majeur. Ce mécanisme permet d’acquérir, avec ou sans apport, un montant significatif de parts de SCPI. En période de taux bas, l’effort d’épargne est encore plus réduit, ce qui facilite la constitution d’un capital à long terme. De plus, vous pouvez garder une partie de vos économies pour d’autres projets, tels que le crowdfunding.

Effet de Levier Fiscal
Deuxièmement, en souscrivant à des parts de SCPI à crédit, vous pouvez déduire les intérêts d’emprunt de vos revenus fonciers. Cela contribue à réduire l’imposition sur les revenus générés par vos parts de SCPI.

Effet de Levier Locataire
Troisièmement, les SCPI génèrent des revenus stables sur une longue période, ce qui permet de rembourser une partie de vos mensualités de crédit. Ainsi, ce sont les locataires qui contribuent à payer vos échéances de crédit.

Un Produit Financier Unique
Il est important de souligner que les SCPI sont actuellement le seul produit financier pouvant être financé à crédit. Aucun autre produit d’épargne n’offre cette possibilité, ce qui en fait une opportunité à saisir.

En conclusion, l’investissement à crédit est recommandé pour ceux qui souhaitent constituer un capital et obtenir des revenus complémentaires, notamment pour la retraite. Notez que les intérêts sont déductibles des impôts sur le revenu foncier uniquement si les SCPI sont situées en France. Enfin, la rentabilité d’un investissement à crédit dépend de l’effet de levier créé : plus il est important, plus la rentabilité sera élevée.

Le principal inconvénient est qu’il s’agit d’un investissement à moyen long terme. En effet, il est recommandé de garder ses parts de SCPI minimum 8 ans afin que les potentiels revenus locatifs perçus aient amorti les frais liés à l’acquisition des parts et aient éventuellement généré un rendement.

À noter : investir en SCPI à crédit ne convient pas aux personnes ayant besoin de liquidité à court terme.